這本書《哈佛耶魯教你一輩子的理財規劃》介紹的正是鼎鼎大名的『常春藤投資組合』。
哈佛與耶魯大學所管理的校產基金是全美規模前兩大（截至2008年底，哈佛大學校產基金為365億美元，耶魯大學校產基金為228億美元），根據作者表示，1985年到2008年期間，耶魯的績效為16.62%，哈佛的績效為15%，兩間學校的校務基金在這段期間的績效表現都贏過了S&P 500指數的11.98%，你一定很好奇到底是什麼樣的資產配置，績效可以如此的驚人！
什麼是常春藤投資組合？
哈佛大學與耶魯大學報酬率相關程度達到0.9，兩者績效與波動相近，顯示採用相同投資組合與投資策略，以下為作者分析兩間常春藤名校主要投資的項目：美國股票、國際股票、債券、不動產與原物料。作者並將這五大項進行簡化配置，各占20%，並稱此投資組合為常春藤投資組合（Ivy Portfolio）。投資組合範例
作者在書中使用的投資組合，皆由指數型ETF所構成，其中：
美國股票使用的標的為VTI。
國際股市使用標的為VEU。
債券部分使用BND。
最後的不動產與原物料則使用VNQ與DBC。
使用指數化投資還有幾項重點，首先是投資標的具備廣泛且分散於市場，在國際股票部分，因VEU不包含小型股，如投資人想增加小型股的配置，除了另外選用小型股標的搭配之外，也可使用VXUS進行配置；第二，採用低成本的指數型基金或ETF，原物料DBC的總費用率較高，投資人可評估是否需額外配置原物料於投資組合當中，或是等待未來有更便宜的指數商品供替代。
每年15%的投資報酬率？
資產配置的用意是降低整體投資組合的波動，並非報酬率的萬靈丹，若使用Portfolio Visualizer進行2009年至2022年底間的回測，「常春藤投資組合」的績效與對照組（對照組A為80%VT+20%BND、對照組B為40%VTI+40%VXUS+20%BND）相比並非最高。我們知道，一個好的資產配置，需要的是多元且分散的投資組合，而常春藤投資組合就符合這樣的特性，投資人可參考常春藤投資組合進行資產配置，不過，過去的績效並不代表未來的績效，為了避免看後照鏡開車的情況發生，投資人應審慎評估自己的風險耐受程度後，再搭配屬於自己的投資組合，並非一昧的參考照抄，而是要作通盤性的考量。
